美国航天企业SpaceX于6月11日完成首次公开募股(IPO),共发行5.556亿股普通股,定价为每股135美元,募资总额达750亿美元,估值约为1.77至1.8万亿美元 [1, 2, 3, 4, 5, 6, 7]。这也是全球历史上规模最大的IPO,远超2019年沙特阿美的294亿美元纪录 [4]。
从6月12日起,SpaceX股票正式在纳斯达克交易所挂牌交易 [8, 5]。本次股票发行大约30%的份额面向个人散户投资者,旨在扩大公司股东基础 [7]。散户需求异常旺盛,认购金额超过700亿美元,超额认购约四倍 [9]。
大型机构投资者踊跃参与,投资管理巨头黑石集团(BlackRock)就下单50亿美元,亦有中东主权基金参与数十亿美元的认购 [3]。然而,出于美国出口控制及国家安全法规考虑,承销商被指示不得接受来自中国内地和香港投资者的订单 [1, 2, 10]。受限投资者转而通过交易所交易基金和衍生品市场寻求间接投资SpaceX的机会 [10]。
SpaceX的估值和募资规模高度依赖其在火箭发射、卫星互联网、人工智能、空间数据中心及未来火星任务等前沿技术领域的领先位置 [8, 7]。SpaceX创始人马斯克(Elon Musk)表示,此次上市是“向多星球生活迈出的一大步” [8]。
投资服务公司Hargreaves Lansdown客户主管Simon Belsham称,“虽然并非适合所有投资者,但对许多客户来说,这是充满激动人心的时刻。我们预计这将是许多人的首次投资尝试” [8]。Evercore ISI首席策略师Julian Emanuel则称,“在SpaceX标志性IPO前,市场体现出强劲韧性,涨势已开始” [11]。
据悉,SpaceX的债务被Marathon管理公司主席Bruce Richards称为“史上最大升星” [12]。未来几日,投资者关注纳斯达克开盘表现及后续市场反应。